Crédit Agricole Midcap Advisors a conseillé les actionnaires de SPS dans un MBO avec le management et le soutien minoritaire des fonds Andera Acto et Smalt Capital

Contexte et objectifs de l’opération

SPS, l’un des premiers adhérents du réseau national ECF, est le leader en région PACA de la formation professionnelle pour les métiers du transport de marchandises, de voyageurs et de la logistique.

L’objectif était de trouver un partenaire capable d’assurer la transmission du Président co-fondateur Gilbert CASSAR au DG Frédéric FILIPPI. Cette opération de MBO primaire a permis à Frédéric FILIPPI et à un cadre clé de prendre le contrôle de l’entreprise.

L’ambition de son DG est de poursuivre le développement du Groupe par croissance organique et externe, au-delà de la région Sud-Est. Ainsi, SPS a déjà réalisé l’acquisition de Legon Formation en octobre 2022 en région Auvergne Rhône-Alpes et d’autres opérations d’acquisitions sont en discussions avancées. L’entrée de ces deux fonds au capital en equity et mezzanine permettra à SPS de concrétiser ses ambitions de développement tout en assurant la relution du Management. Nous sommes convaincus que SPS sera l’un des principaux acteurs et consolidateur de cette activité.

Notre rôle dans la réussite de l’opération

Nous avons identifié les bons investisseurs, qui ont su se distinguer par leur agilité, leur forte réactivité, la compréhension des enjeux stratégiques liés au schéma actionnarial et au secteur d’activité, ainsi que par la relation de confiance qu’ils ont développée avec les dirigeants de SPS.